Допомога по Теле2, тарифи, питання

Крім того, вони, як і основні засоби, спрямовані на отримання прибутку в ході фінансової діяльності. Бухгалтерський облік цієї групи коштів дещо відрізняється від збору інформації про решту майна. З особливостями його організації та будовою самих активів познайомимося у цій статті.

Специфічні ознаки

Що таке нематеріальні активи? Що до них належать? Початківця бухгалтера напевно мучать подібні питання. Якщо образ матеріального майна вимальовується відразу, як уявити щось інше?

Розберемо основні умови віднесення коштів у групу нематеріальних активів. Отже, представники цієї категорії повинні відповідати таким критеріям:

• не мати фізичної форми;
• використовуватись у виробничо-реалізаційних процесах підприємства або для управлінських потреб;
• перебувати у обороті 12 і більше місяців;
• приносити прибуток у теперішньому чи прогнозованому часі;
• відповідати вимогам законодавства щодо документального оформлення;
• мати можливість переходу володіння іншій фізичній чи юридичній особі.

Саме підприємство для використання нематеріальних активів у своїй діяльності має мати право власності на них.

Класифікація нематеріальних активів за видами

Зі зростанням наукових технологій збільшується кількість типів нематеріальних форм майна. Ще десяток років тому сюди відносили лише виняткові авторські права, тепер група налічує близько 7 категорій, до яких входять:

1. Право використання природних ресурсів.
2. Майнові права.
3. Позначення комерційного характеру (використання марки, назви).
4. Об'єкти власності у промисловій галузі.
5. Авторські права.
6. Гудвілл.
7. Інші нематеріальні активи (зокрема деякі витрати).

Варто враховувати, що як НМА визнається не результат дослідницьких та інтелектуальних робіт, а виключне право на використання їх у комерційних цілях.

Інтелектуальна власність

Результати інтелектуальної діяльності – це також нематеріальні активи. Що до них належать? Переважно активи з патентного чи авторського права. До першої категорії включають права, що виникають у науково-конструкторській області. Це:

• нові винаходи;
• промислові зразки;
• технічні моделі;
• найменування та товарні знаки.

До другої категорії входить майно, створене на основі об'єктивних уявлень певного автора. Це витвори мистецтва, програмне забезпечення, бази даних, топології інтегральних мікросхем та інші активи.

Головна відмінність авторського від патентного права полягає у способі його визнання, що нагадує у разі ставлення частини до целому. Якщо патент оформляється на будь-який винахід і захищає саму роботу, то авторське право закріплюється лише за формою вираження суб'єктивного погляду різних власників на ту саму ідею.

Витрати на організацію юридичної особи

Здавалося б, що спільного між витратами та активами підприємства? У деяких випадках вони можуть бути відображені у складі НМА. Для цього достатньо дотримання кількох умов:

• витрати мають бути скоєні під час підготовки документів під час створення підприємства досі його реєстрації у контролюючих органах;
• вони спрямовані на оплату праці юридичних консультантів, на погашення реєстраційних внесків та інших витрат на законне відкриття юридичної особи;
• величина витрат має бути включена до статутного капіталу організації.

Кошти, що задовольняють цим критеріям, впевнено можна включити до складу нематеріальних активів. Усі подальші витрати на зміну облікової політики, штампів, печаток та інших документів відносять до загальногосподарських витрат.

Гудвілл

Класифікація нематеріальних активів передбачає створення такого майна, як ділова репутація. Її розглядають лише у тому випадку, якщо відбувається продаж підприємства. Під гудвілом розуміють різницю між ринковою та компанії з урахуванням напрацьованої репутації (позитивної чи негативної). Виходить, що гудвілл має свою ціну, а значить, продається-купується так само, як і будь-яке інше майно.

У разі утворення позитивної ділової репутації говорять про додаткову суму надбавки, яка має бути виплачена продавцю, тому що в майбутньому наявність гудвілу принесе новому власнику економічні вигоди. Негативна характеристика компанії на ринку може призвести до проблем та труднощів, що гальмують діяльність та отримання прибутку. Це відбувається через поганий управлінський склад, відсутність напрацьованої системи збуту, маркетингового плану, постійних покупців та зв'язків та з інших причин. Така ситуація зменшує вартість підприємства та вимагає надання знижки з боку продавця.

Правила нарахування амортизації

Вже з'ясовано, що таке нематеріальні активи, що до них належить, які видові особливості. Усвідомивши, що це майно, що прирівнюється до основних засобів, слід поставити питання: чи воно, що амортизується? Якщо НМА не мають фізичної форми, то як вони зношуватимуться? Здебільшого амортизація має форму морального старіння. При визначенні сум відрахувань слід спиратися на такі правила:

1. Здійснити оцінку вартості та строку корисного використання нематеріальних активів.
2. Залежно від конкретної ситуації та положень облікової політики розрахувати суму по одному з трьох методів: лінійному, зменшуваного залишку, виробничому.
3. Відрахування провадять з 1 числа місяця, наступного після прийняття активу на облік.
4. На НМА некомерційних організацій амортизацію не нараховують.

Для збору накопичень сум зношування використовують рахунок 05. Це пасивний рахунок бухгалтерського обліку: за кредитом відбувається нарахування, а за дебетом - списання При складанні балансу кредитове сальдо використовують із розрахунку показника НМА.

Характеристика методів нарахування амортизації

Різні види нематеріальних активів вимагають індивідуального підходу до їх оцінки та нарахування амортизації. Лінійний спосіб є універсальним для будь-якого майна, незалежно від його терміну корисної служби, величини прибутку, що приноситься, та інших показників. До методу часто вдаються у випадках, коли визначити точний експлуатаційний період неможливо, а прогнозування отримання можливих економічних вигод у майбутньому важко. Спосіб передбачає рівномірне розподілення по місяцях загальної суми амортизації.

Використовують для НМА, отримання прибутку від яких буде найбільшим у перші роки експлуатації. Суми розподіляються нерівномірно, але залишаються незмінними протягом одного періоду. Для обчислення використовують коефіцієнт прискорення, що регулюється обліковою політикою. Показник залишкової або ринкової вартості множать на дріб: чисельник - коефіцієнт, знаменник - термін експлуатації, що залишився, визначений у місяцях.

Виробничий метод є найбільш гнучким підходом залежно від фінансового результату. Суми обчислюють прямо пропорційно до обсягу виготовленої/реалізованої продукції за участю НМА.

Початкова вартість нематеріальних активів

Для прийняття майна на облік необхідно знати величину його вартості. Як і інші необоротні активи, нематеріальні активи відображають у бухобліку за вартістю первісної, виявленої на певну дату. До складу фактичної суми, яку довелося витратити на виготовлення чи придбання НМА, входять:

• кредиторська заборгованість, безпосередньо пов'язана із створенням/купівлею майна;
• чиста вартість активу.

При труднощі оцінки самостійно виготовлених НМА слід провести порівняльний аналізз аналогічними коштами над ринком.

Надалі підприємство має право проводити переоцінку майна відповідно до вказівок облікової політики. У разі зменшення ціни на нематеріальний актив змінюється первісна вартість. Різницю між ринковою та фактичною собівартістю списують на фінансові результати підприємства.

Термін експлуатації НМА

Після визначення первісної вартостінеобхідно встановити термін корисного використання нематеріальних активів. За основу беруть тривалість дії майнових прав на володіння НМА. В інших випадках спираються на можливий термін прибутку. Основні нематеріальні активи поділяються на дві категорії:

• з невизначеним експлуатаційним терміном;
• з обмеженим терміном користування.

Якщо з другим типом все зрозуміло, то для першого рекомендується зупинитись на 20 роках. Визначення експлуатаційного терміну обов'язково має ґрунтуватися на аналізі можливого прибутку, тому що період використовується для розрахунку амортизації.

Облік нематеріальних активів

Для збору та угруповання інформації про майно, що не має речовинної форми, використовують два рахунки: 04 і 05. Останній, як відомо, створюється для накопичення амортизаційних відрахувань. Рахунок 04 ж збирає всі дані про види, вартість та процеси, що відбуваються з НМА. Це активний інвентарний рахунок, дебетове сальдо якого відбивається в фінансової звітності. Крім того, підприємство використовує рахунки 19.2 та 48 для характеристики ПДВ та реалізації нематеріальних активів.

Обов'язковою умовою організації бухобліку НМА є ведення аналітичних рахунків за кожною групою чи окремими одиницями майна. Як приклад можна використовувати такі субрахунки:

• 04.1 "Інтелектуальна власність".
• 04.2 "Право на використання природних надр".
• 04.3 "Витрати відкладені".
• 04.4 "Гудвілл".
• 04.5 "Комерційні позначення".
• 04.6 "Інші об'єкти НМА".

Дані аналітичного обліку мають бути зазначені у річній звітності (форма № 5) у розділі, що характеризує склад нематеріального майна.

Кореспонденція з іншими рахунками

Знаючи, що таке нематеріальні активи, що до них відноситься, можна припустити, з якими рахунками бухгалтерського обліку взаємодіятиме рахунок 04. Спираючись на характеристику активного рахунку, операції з дебету характеризують прийом нематеріальних активів до обліку за допомогою купівлі, отримання, обміну. Взаємопов'язаними рахунками стають 04 та 08, 50-52, 55, 75-76, 87-88. Списання нематеріальних активів у окремих випадках продажу, ліквідації, обміну призводить до запису у кредиті рахунки 04. У цьому відбувається взаємодія з дебетом рахунків 06, 48, 58, 87.

Облік надходження НМА

Акт прийому нематеріальних активів – документ, на підставі якого фіксують надходження майна. Порядок відображення НМА відрізняється залежно від способу їх отримання:

1. Купівля – придбання активів за передбачену домовленістю між продавцем та покупцем плату. Витрати, які мають бути включені до первісної вартості, збираються у дебеті рахунку 08. Після того як нематеріальні активи будуть готові до введення в експлуатацію, дані списують на рахунок 04 проводкою Дт 04 Кт 08.
2. Бартер - взаємовигідний та рівноцінний обмін між суб'єктами економічних відносин. Бухгалтер записує контування Дт 08 Кт 60/76, що характеризує отримання НМА через виконання зобов'язань перед іншою стороною обміну. Якщо процес супроводжується доплатою чи додатковими витратами, їх відображають у дебеті 08 рахунки. Після розрахунку та початку використання проводка аналогічна першому пункту: Дп 04 Кт 08. Передача НМА фіксується у кредиті рахунків ТМЦ або МПЗ та дебету рахунку 46, 47 або 48.
3. У процесі організації підприємства від засновників можна отримати нематеріальні активи. Приклад оформлення проводки має такий вигляд: Дт 04 Кт 75.1.
4. При безоплатній передачі НМА у володіння підприємства суми відносять до кредиту рахунки 87.3 за поточною ринковою вартістю об'єкта. Дебетується рахунок 04.
5. Обов'язковою умовою є виділення ПДВ, яке відбувається на рахунках 68 «ПДВ» та 19.2. Процес придбання НМА супроводжується проведенням Дп 19.2 Кт 60/76 чи інших розрахункових рахунків. Після прийняття активів до бухгалтерського обліку суму ПДВ рівними частками списують протягом півроку: Дп 68 «ПДВ» Кт 19.2.
6. ПДВ із НМА, придбаних на господарські та інші потреби поза виробництвом, враховують дещо інакше. Податок покривається з допомогою джерел фінансування: Дп 29, 88, 96 Кт 19.2.
7. Звільнені від сплати ПДВ придбані нематеріальні активи потреб виробництва включають у початкову вартість суму.

Вибуття нематеріальних активів у бухгалтерському обліку

Майно такого типу може бути списане з рахунку 04 у випадках реалізації, безоплатної передачі, ліквідації чи перенаправлення до складу капіталу інших підприємств. Це основні причини, через які вибувають нематеріальні активи. Незалежно від способу списання використовується 48-й рахунок із активно-пасивною структурою. У дебет записують величину первісної вартості НМА, суми ПДВ за ними, а також витрати на вибуття. У кредиті вказують накопичену амортизацію, і навіть величину доходу від продажу чи інших вигод.

Обороти за рахунком 48 дозволяють виділити фінансовий результат від процесу: дохід у разі перевищення оборотів за кредитом над оборотами з дебету та навпаки. Дані списують на відповідний рахунок – 80, 84, 83, 98 (залежно від причин виходу НМА з балансу).

Нематеріальні активи: приклад складання типових проводок вибуття

		Характеристика господарської операції
		Дохід від продажу НМА віднесено збільшення статутного капіталу.
		Збиток від майнового права віднесено зменшення початкового капіталу.
		На віднесений дохід від безоплатного отримання НМА.
		У рахунок непокритого збитку безоплатно передано патент виробничого призначення.
		Відображено позитивну різницю між договірною та балансовою вартістю НМА, що підлягає передачі як вклад у капітал сторонньої компанії.
		До статутного капіталу рівними частками списується дохід від вкладення НМА до іншої організації.

Нематеріальні активи не менш важливі для успішної діяльності підприємства, ніж інші види необоротних коштів. Саме такий тип володіння стає унікальною перевагою над ринком для компанії перед конкурентами.

Є.М. Петрікова,
доктор економічних наук,
професор кафедри фінансів та цін
Є.І. Ісаєва,
студентка

M.A. Овсяннікова,
студентка
магістратури фінансового факультету
Російський економічний університет
ім. Г.В. Плеханова
Фінанси та Кредит
12 (636) – 2015

Предмет/тема. У статті наголошується, що в даний час російські організації недооцінюють роль нематеріальних активів у складі свого майна, приділяючи недостатню увагу їх оцінці та амортизації.

Цілі/завдання . Проведено аналіз методів оцінки нематеріальних активів, переваги їх використання для визначення якості різних видів нематеріальних активів, їх переваг та недоліків. Розглянуто деякі аспекти амортизації нематеріальних активів.

Методологія. За допомогою системного підходу розкрито поняття «нематеріальні активи», «амортизація нематеріальних активів», «термін корисного використання», визначено підходи до оцінки цих активів, розглянуто співвідношення ризиків, методи нарахування амортизації.

Результати. Визначено високий рівень впливу нематеріальних активів на діяльність організації та одержуваний дохід. Вивчено використовувані у Росії підходи до оцінки нематеріальних активів, встановлені найбільш оптимальні їх. Виділено переваги та недоліки різних методів оцінки нематеріальних активів, відмінності в амортизації нематеріальних активів відповідно до російських та міжнародних стандартів.

Висновки/значимість. Запропоновані методи оцінки та амортизація нематеріальних активів мають практичне застосування, але їх використання необхідно проводити поглиблений аналіз сутності нематеріального активу, діяльності організації, структури її активів, і навіть ринку.

Визначено, що у Росії оцінка нематеріальних активів не досягла належного рівня розвитку. Обґрунтовано необхідність удосконалення методів оцінки для підтримки та підвищення конкурентоспроможності та фінансової стійкості компанії.

* Ця стаття підготовлена ​​за фінансової підтримки Російського економічного університету ім. Г.В. Плеханова у рамках гранту на виконання науково-дослідної роботи колективом молодих вчених

У світі у міру розвитку, впровадження нових технологій і випуску наукомісткої продукції нематеріальні активи стають однією з найважливіших складових частин активів будь-якого господарюючого суб'єкта. Це обумовлено:

• хвилею поглинання одних підприємств іншими;
• швидкістю та масштабами технологічних змін,
• новим щаблем у розвитку освітніх технологійза рахунок розповсюдження інформаційних технологій;
• інтеграцією вітчизняного фінансового ринку у світову архітектуру фінансів

Нематеріальні активи (НМА) - це негрошові активи, які мають фізичної форми. Вони повинні задовольняти такі умови:

• відсутність матеріально-речовинної структури, можливість ідентифікації від іншого майна, здатність приносити організації економічний дохід у майбутньому;
• використання протягом тривалого часу (терміну корисного використання, тривалістю понад 12 міс., або звичайного операційного циклу, якщо він перевищує 12 міс.) у виробництві продукції, при виконанні робіт чи наданні послуг або для управлінських потреб організації. Не передбачається подальший перепродаж цього майна;
• наявність правильно оформлених документів, що підтверджують існування самого активу та виключне право організації на результати інтелектуальної діяльності (патенти, свідоцтва, інші охоронні документи, договір поступки чи придбання патенту, товарного знаку тощо) 1 .

1 Наказ Міністерства фінансів РФ від 27.12.2007 № 153н "Про затвердження Положення з бухгалтерського обліку "Облік нематеріальних активів" (ПБУ 14/2007)".

Відповідно до п. 3 ст. 257 Податкового кодексу РФ під нематеріальними активами розуміють придбані та/або створені платником податків результати інтелектуальної діяльності (РІД) та інші об'єкти інтелектуальної власності (виключні права на них), що використовуються у виробництві продукції (виконанні робіт, наданні послуг) або для управлінських потреб організації протягом тривалого часу (тривалістю понад 12 міс.).

До нематеріальних активів можна віднести:

1) об'єкти інтелектуальної власності на РІД, у тому числі виключне право:

• патентовласника на винахід, промисловий зразок, корисну модель та на селекційні досягнення;
• автора на програми для ЕОМ, бази даних, на топології інтегральних мікросхем;
• власника на товарний знак та знак обслуговування, найменування місця походження товарів;

2) ділова репутація організації.

Сучасні господарюючі суб'єкти прагнуть до формування необоротних активів як основи їх високої вартості. Як відомо, будь-яку компанію можна подати у вигляді суми основних видів її активів:

• грошових коштів;
• запасів;
• дебіторської заборгованості;
• матеріальних активів;
• нематеріальні активи.

Однак через невміння правильно застосовувати відповідний метод оцінки активи часто коштують значно дешевше, ніж це є насправді. Особливо актуальна дана ситуація для нематеріальних активів через не лише низьку ліквідність, високу прибутковість та відсутність об'єктивної оцінки, а й через нерозуміння необхідності капіталізувати їх на баланс господарюючого суб'єкта. Наприклад, в організаціях, що працюють у сфері випуску наукомісткої продукції, нематеріальні активи у певних випадках можуть перевищувати за вартістю сукупність інших активів підприємства, а також приносити додаткові конкурентні переваги та впливати на формування сталої ділової репутації підприємства.

Відомі три методи оцінки активів:

• прибутковий;
• видатковий (або витратний);
• порівняльний (або ринковий).

Використання того чи іншого методу залежить від завдань, що стоять перед оцінювачем, а також доступності вихідної інформації для оцінки об'єкта активу. Найкращим для бізнесу є порівняльний підхід, оскільки саме він відображає те, як ринок оцінює цей актив. Якщо припустити, що ринок оцінює актив правильно, це саме той підхід, який дає найточніші результати. Прибутковий підхід у свою чергу більш кращий, ніж витратний, оскільки вартість, яку компанія витрачає на створення активу, практично завжди менша від тих вигод від його використання, які вона в результаті отримує.

При використанні порівняльного підходувартість активу знаходиться на основі інформації про купівлю або продаж активу на ринку. Підхід базується на тому, що ринок оцінює цей актив справедливо. Для знаходження вартості використовуються мультиплікатори вартості або дані про сумісні угоди.

Під прибутковим підходомрозуміється спосіб оцінки, при якому вартість активу прирівнюється до чистої дисконтованої вартості грошових потоків, які генерує даний актив, або до дисконтованої вартості витрат, яких вдалося уникнути в результаті володіння цим активом. Іншими словами, вартість активу залежить від його здатності генерувати дохід.

Витратний підхід- це підхід до оцінки, що ґрунтується на знаходженні вартості заміщення або вартості відтворення активів. Що стосується нематеріальних активів в оцінці витратним, які були понесені створення даного активу, які загальна сума прирівнюється до вартості аналізованого нематеріального активу. Згідно з основною ідеєю витратного підходу інвестор ніколи не заплатить за актив більше, ніж сума, за яку його можна створити або придбати в іншому місці.

Отримання однакових результатів під час використання різних методів свідчить про правильність проведеної оцінки.

Відповідно до Федерального закону від 29.07.1998 № 1Е5-ФЗ «Про оціночну діяльність у Російської Федерації» до об'єктів оцінки відносяться:

• окремі матеріальні об'єкти (речі);
• сукупність речей, що становлять майно особи, у тому числі майно певного виду (рухоме або нерухоме, у тому числі підприємства);
• право власності та інші речові права на майно чи окремі речі із складу майна;
• права вимоги, зобов'язання (борги);
• роботи, послуги, інформація;
• інші об'єкти цивільних прав, щодо яких законодавством Російської Федерації встановлено можливість їх участі у цивільному обороті.

Отже, НМА також є об'єктом оцінки.

У процесі оцінки виникає чимало різноманітних ситуацій, у яких оцінювачі використовують різні видивартості. Результат залежатиме від того, який підхід до визначення вартості використовує оцінювач. Слід зазначити, що на даний час відповідно до російських положень з бухгалтерського обліку (Положення з бухгалтерського обліку «Облік нематеріальних активів» ПБУ 14/2007) нематеріальні активи приймаються до бухгалтерського обліку за фактичною (початковою) вартістю, яка розраховується на основі витратного підходу. Відповідно до Податкового кодексу РФ вартість нематеріальних активів, створених самою організацією, визначається як сума фактичних витрат на їх створення, виготовлення (у тому числі матеріальних витрат, витрат на оплату праці, витрат на послуги сторонніх організацій, патентне мито, пов'язане з отриманням патентів, свідоцтв), крім сум податків, врахованих у складі витрат, загальногосподарських та інших аналогічних витрат.

Однак згідно з Міжнародними стандартами фінансової звітності (IAS 38 «Нематеріальні активи» 2) до оцінки нематеріальних активів, так само, як і до оцінки будь-якого активу, можна застосувати три відомі підходи (рис. 1). У зв'язку з тим, що нематеріальні активи як вид коштів суб'єкта господарювання є нестандартним об'єктом для оцінки, використання даних підходів має свою специфіку, так як різні види нематеріальних активів несуть у собі різний ризик і це треба враховувати при використанні відповідного підходу до оцінки.

2 Наказ Міністерства фінансів РФ від 25.11.2011 № 160н "Про введення в дію Міжнародних стандартів фінансової звітності та Роз'яснень Міжнародних стандартів фінансової звітності на території РФ".

Зручність застосування того чи іншого підходу залежить від специфіки нематеріального активу, що оцінюється. Наприклад, у монографії Г. Сміта та Р. Парра «Оцінка інтелектуальної власності та нематеріальних активів 3» наведено класифікацію, що відображає застосовність підходів до оцінки для різних типів нематеріальних активів (див. таблицю). Оцінюючи нематеріальних активів будь-коли варто відокремлювати цей вид коштів від особливостей організації, у межах яких ці активи існують. Для вірної оцінки нематеріальних активів необхідно вивчити їхню структуру, розподіл прибутку як серед різних видівнематеріальних активів, і щодо інших активів компанії.

3 Smith G. К, Parr R.L. Valuation of Intellectual Property and Intangible Assets. 3rd Edition. John Willey & Sons Inc. 2000. 638 p.

В основі оцінки нематеріальних активів лежить концепція співвідношення між ризиком активу та її прибутковістю. Як зазначає JI. Барух: «Ризик, який притаманний інвестиціям у нематеріальні активи, набагато вищий за ризик інвестицій у матеріальні або навіть фінансові активи. При вкладанні коштів на розробку нового лікарського препаратуіснує ризик втратити всі вкладення, тоді як інвестиції в обладнання, якщо і призводять до втрат, то все ж таки більшу частину вкладень можна повернути. Навіть ризикові активи, пов'язані з будівництвом комерційної нерухомості, рідко закінчуються втратами» 4 . Компанію необхідно представляти як портфель активів, а прибуток, що отримується, розглядати з точки зору прибутковості кожного окремого активу та його питомої ваги в загальній структурі активів. Тож коректного проведення оцінки нематеріальних активів необхідно розуміння те, що від різних активів компанії потрібна різна дохідність (рис. 2).

4 Baruch Lev. Intangibles: Management, Measuring and Reporting. Washington. DC: Brookings Institution Press. 2001. P. 39.

Вид НМА	Перевагу застосування підходів
	В першу чергу	У другу чергу	У третю чергу
Патенти та технології	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)	Витратний
Товарні знаки	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)	Витратний
Об'єкти авторського права	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)	Витратний
Кваліфікована робоча сила	Витратний	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)
Інформаційне програмне забезпечення менеджменту	Витратний	Порівняльний (ринковий)	Прибутковий
Програмні продукти	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)	Витратний
Дистриб'юторські мережі	Витратний	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)
Базові депозити	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)	Витратний
Права з франчайзингу	Прибутковий	Порівняльний (ринковий)	Витратний
Корпоративна практика та процедури	Витратний	Прибутковий	Ринковий

У процесі визнання нематеріальних активів як складової частини необоротних активів компанії виникає нелегка задача розробки методології оцінки кожної категорії нематеріальних активів. Як відомо, не варто визнавати серйозною методику, в якій позначено і перемножено один на одного коефіцієнти, що відображають реальні фактори, тому що простий добуток умовних значень різнохарактерних факторів дає в результаті недостовірну вартість нематеріальних активів, яку необхідно буде призводити до «потрібного» результату. Крім того, не слід приймати серйозно методики, де розрахунки ведуться за дуже складними математичними формулами, що включають логарифми, інтеграли та диференціали, оскільки ці розрахунки практично недосяжні на практиці.

Оцінюючи виникає чимало ситуацій, у яких оцінювачі використовують різні види вартості. Результат залежатиме від того, який тип вартості вибрав оцінювач. Це може бути справедлива ринкова вартість, інвестиційна вартість, вартість використання, вартість з метою оподаткування, ліквідаційна вартість тощо. Справедлива вартість - один із найчастіше використовуваних видів вартості.

По суті термін «справедлива вартість» є бухгалтерським. Концепція справедливої ​​вартості вважається однією з основних концепцій міжнародних стандартів фінансового обліку та звітності. Саме цю вартість потрібно визначити щодо чергових переоцінок активів компанії, для розподілу ціни придбання (purchase price allocation) при об'єднанні компаній тощо.

Міжнародний стандарт фінансової звітності (IFRS) 13 «Оцінка справедливої ​​вартості» закріпив, що справедлива вартість - це сума, на яку можна було б обміняти актив або врегулювати зобов'язання під час угоди між добре обізнаними, бажаючими зробити таку угоду та незалежними один від одного сторонами. Важливо розуміти термінологію, що використовується в оцінці, щоб не сплутати справедливу вартість ні з ціною купівлі, ні з інвестиційною вартістю, ні з вартістю використання або ліквідаційною вартістю.

Розглянемо можливі підходи щодо оцінки нематеріальних активів докладніше.

Витратний підхід(cost approach to valuation) ґрунтується на знаходженні вартості заміщення або вартості відтворення активів. Основна ідея витратного підходу полягає в тому, що інвестор не захоче платити за актив більше, ніж становитиме сума, за яку його можна придбати або створити в іншому місці.

У межах витратного підходу виділяють чотири основні методи оцінки нематеріальних активів.

1. Метод визначення початкових витрат(method of seed money identification). Він базується на так званій історичній вартості активу, що включає фактичні витрати, відображені у бухгалтерській звітності за останні три роки.

При цьому вартість об'єкта оцінки залежить від таких факторів:

1. витрати на створення, придбання, введення в дію об'єктів інтелектуальної власності та на організацію використання об'єктів оцінки;
2. витрати на реєстрацію, патентування об'єктів інтелектуальної власності;
3. витрати на страхування ризиків, пов'язаних із об'єктами інтелектуальної власності;
4. термін дії охоронного документа, ліцензійного договору на момент оцінки його вартості та строк корисного використання об'єкта;
5. моральне старіння об'єкта, що оцінюється, інфляція та ін.

Оцінка у межах цього методу будується у кілька етапів.

Для початку необхідно встановити історичну вартість, за яку був придбаний об'єкт, що оцінюється. Потім історична вартість об'єкта нематеріальних активів наводиться до поточної вартості за ставкою дисконтування, що дорівнює індексу інфляції в кожний період, що розглядається, і розрахується функціональний знос оцінюваного об'єкта. На третьому етапі визначається справедлива вартість шляхом віднімання отриманого зносу з поточної первісної вартості.

2. Метод вартості заміщення(method of substituted value). При використанні даного методу оцінювач ґрунтується на тезі, що максимальна вартість активу дорівнюватиме мінімальній ціні за товар з аналогічною корисністю або споживчою вартістю ( ринковою вартістюоцінюваного активу). Актив-аналог повинен мати максимальну еквівалентність функціональних можливостей, варіантів використання, споживчої корисності.

Оцінка таким методом проводиться шляхом підсумовування всіх витрат (включаючи витрати на придбання або створення активу та доведення його до комерційної придатності), передбачуваного прибутку, платежів та податків.

3. Метод відновлювальної вартості(method of replacement value). У межах цього методу встановлюється відновлювальна вартість нематеріального активу, під якою розуміється сума витрат на створення аналогічного ідентичного нематеріального активу (наприклад, придбання майнових прав, освоєння у виробництві товарів із нематеріального активу, маркетинг тощо.). Крім того, при створенні нематеріального активу на самому підприємстві враховуються витрати на пошукові роботи та розробку теми, створення експериментальних зразків, сплату патентних мит та створення конструкторсько-технічної, технологічної, проектної документації та ін.

Оцінка витратним підходом, як вже було зазначено, полягає в тому, щоб визначити кількість коштів, які необхідно витратити, щоб отримати об'єкт, що збігається за своїми характеристиками з наявним. Ця вартість є відновлювальною вартістю, яка поділяється на вартість заміщення та вартість відтворення (рис. 3). Два ці види вартості відрізняються один від одного тим, що вартість заміщення - вартість створення абсолютно ідентичного об'єкта, а вартість відтворення - вартість створення аналогічного об'єкта. У зв'язку з цим слід зазначити, що найчастіше економісти не бачать різниці між методом вартості заміщення та методом відновлювальної вартості. Однак різниця полягає в тому, що вартість заміщення ґрунтується на ринковій оцінці ідентичного НМА, а відновлювальна вартість – на історичній вартості фактичних витрат (з урахуванням амортизації) під час створення аналогічного НМА.

4. Метод оцінки виграшу у собівартості(method of winning costs value). Це метод оцінки, який дозволяє оцінити зростання вартості компанії за рахунок використання НМА (запатентованої технології, корисної моделі, ноу-хау тощо) призводить до скорочення витрат підприємства, яке його використовує. Наприклад, скороченню витрат можуть сприяти наявність у компанії кваліфікованих кадрів, професійні якості яких дозволяють вести господарську діяльність із меншими витратами, пільгові умови на постачання сировини, палива тощо.

Застосування цього методу зводиться до знаходження величини виграшу у собівартості за певний період. Потім скорочені витрати та/або вивільнені доходи можуть бути приведені до поточного моменту за допомогою ставки дисконтування та капіталізовані залежно від того, чи ці витрати/доходи передбачаються постійними в часі. Багато економістів розраховану величину виграшу у собівартості ототожнюють з допомогою виграшу у прибутку, аналізованого у межах дохідного підходу.

Головним недоліком витратного підходу є невідповідність витрат сьогодення їх вартості у майбутньому. Суть проблеми полягає в тому, що існуючі методи оцінки нематеріальних активів у рамках витратного підходу не повною мірою враховують інфляційну зміну купівельної спроможності грошей, а також можливість приносити прибуток за умови їх розумного інвестування в альтернативні проекти.

У процесі оцінки нематеріальних активів часто виникає ситуація, коли дуже складно виділити ті потоки, які генерує саме цей НМА, або знайти аналоги на ринку, у зв'язку з чим застосування прибуткового та порівняльного підходів є скрутним. Хоча витратний підхід поступається дохідного підходу з погляду підсумкових показників вартості (оскільки вартість, яку компанія витрачає створення активу, майже завжди менше тих вигод від його використання, які вона у результаті отримує), застосовувати доводиться саме його.

Прибутковий підхід (income approach to valuation) передбачає, що вартість активу прирівнюється до чистої дисконтованої вартості потоків, створюваних даним активом, або до дисконтованої вартості витрат, яких вдалося уникнути при володінні цим активом. Іншими словами, вартість активу залежить від його здатності створювати дохід. Отже, щоб застосувати дохідний підхід, насамперед, необхідно спрогнозувати додаткові потоки, створювані нематеріальним активом. База теорії, що лежить в основі даного підходу, розроблена Я. Кемпбел і Дж. Тейлором ще в 1972 р. в їх роботі з оцінки НМА 5 .

5 Ian R. Campbell та John D. Taylor. Valuation of Elusive Intangibles. Canadian Chartered Accounting. 1972.

Існують чотири основні методи, що використовуються при оцінці нематеріальних активів у рамках прибуткового підходу.

1. Метод доданих грошових потоків(Метод дисконтування грошових потоків - incremental cash-flow method). Суть його полягає в тому, щоб спрогнозувати грошові потоки, які генеруватиме цей актив, у процесі свого життєвого циклу. Грошові потоки дисконтуються до дати оцінки, підсумовуються, і підсумкова сума є вартістю нематеріального активу (рис. 4).

Оцінюючи нематеріальних активів дохідним підходом найчастіше використовується саме цей підхід. Виділяють кілька етапів в оцінці шляхом дисконтованих грошових потоків. На першому етапі необхідно спрогнозувати доподаткові додані грошові потоки, створені оцінюваним нематеріальним активом, і перевірити дані потоки на належність до нематеріального активу, що оцінюється (якщо будуть знайдені інші активи, що створюють частину знайдених потоків, необхідно очистити потоки від їх впливу). Потім треба очистити потоки від податків і продисконтувати отримані значення потоків для кожного року за ставкою дисконтування, що дорівнює середньої вартості капіталу (Weighted Average Cost of Capital, WACC). Через війну розраховують економію на податкових платежах з допомогою нарахування амортизації цей нематеріальний актив.

Одним із основних переваг даного методу є те, що він дозволяє врахувати більшість позитивних та негативних ефектів, з якими пов'язане володіння нематеріальними активами. Однак є й ряд недоліків, які часто призводять до того, що оцінювачі відмовляються від використання цього підходу. За своєю суттю він досить трудомісткий, тому що необхідно спрогнозувати зміну великої кількості факторів, а це забирає багато часу. До того ж прогнози досить суб'єктивні і вимагають високого професіоналізму від оцінювача.

Але основним недоліком підходу є те, що доводиться прогнозувати потік, який генерує актив, що оцінюється. Зробити ж це надзвичайно складно через специфіку нематеріальних активів. У результаті оцінювачу доводиться застосовувати припущення, які дозволяють з усього потоку виділити потік лише з нематеріальний актив, але це своє чергу знижує рівень достовірності результатів.

2. Метод надмірної прибутковості(Multi-period excess-eamings method). Він полягає у відділенні вартості потоків, які створює оцінюваний нематеріальний актив, від потоків, створюваних всією компанією, за допомогою віднімання вартості потоків, які приносять інші активи. Іншими словами, спочатку необхідно спрогнозувати загальний грошовий потік, а потім відібрати від нього все те, що зароблено неоцінюваним нематеріальним активом.

Метод надмірної прибутковості визначення вартості нематеріального активу передбачає першому етапі прогнозування доподаткових потоків, що створює компанія чи окремий проект підприємства, і визначення типів нематеріальних активів, які, крім оцінюваного активу, роблять свій внесок у створення цього грошового потоку. З другого краю етапі відбувається визначення норми дохідності, якої вимагають акціонери компанії від кожного виду нематеріальних активів, і визначення абсолютного значення повернення капітал для кожного виду нематеріальних активів. Потім необхідно знайти доподатковий грошовий потік, що генерується за рахунок створеного нематеріального активу, очистити його від податків та продисконтувати у кожному періоді за ставкою дисконтування, підсумовуючи післяподаткову дисконтовану вартість нематеріального активу.

3. Метод ринку інтелектуальної власності(ще цей спосіб оцінки називають метод економії платежів з роялті- relief from royalty method). Цей метод полягає в припущенні, що використовувана інтелектуальна власність належить компанії. Тобто об'єкт оцінки надано організації на ліцензійній основі за певну плату, яка називається роялті - відсоток від виручки (якщо розділити величину відмінності у прибутку на загальну виручку підприємства, яке володіє НМА, отримаємо ставку роялті). Тоді та частина виручки, яку слід виплатити власниками нематеріального активу, розглядається як додатковий прибуток, що генерується цим активом, а вартість грошових потоків, що формуються за рахунок цього прибутку, капіталізується та утворює його ринкову вартість.

Суть методу економії платежів з роялті зводиться до того що, володіючи нематеріальними активами, заснованими на знаннях (торговельні марки, товарні знаки, патенти та секретні технології), компанія заощаджує на платежах з роялті. Інакше компанії довелося здійснювати періодичні виплати власникам НМА.

1) встановити справедливу ставку роялті, яка залежить від наступних факторів:

• ставка роялті для подібних активів;
• передбачуваний прибуток;
• економія на витратах завдяки використанню цього активу;
• необхідний рівень прибутковості на матеріальні активи та інші нематеріальні активи, що використовуються фірмою;
• унікальність даного нематеріального активу;
• доступність замінників для цього виду інтелектуальної власності.

Загалом справедлива ставка роялті може бути знайдена як ставка, яка може бути встановлена ​​під час укладання угоди між стороною, яка володіє нематеріальним активом, і стороною, що її набуває, і при цьому влаштовує як покупця, так і продавця;

2) знайти твір справедливої ​​ставки роялті та бази, на яку вона розраховувалася для кожного прогнозного року. Ці суми необхідно також зменшити на суми податкових платежів. Потім, продисконтувавши отримані суми з використанням ставки дисконтування, розрахованої для нематеріального активу, отримаємо економію на податках за рахунок нарахування амортизації на даний нематеріальний актив.

4. Метод переваги у прибутках(method of advantages in revenues). Це метод, який дозволяє оцінити перевагу у прибутку компанії за рахунок наявності сильного нематеріального активу, не пов'язаного з маркетингом (наприклад, ліцензії, патенти, технології тощо). Чим більш високотехнологічною є галузь промисловості, в якій використовується даний НМА, тим більшу перевагу в прибутку може призводити до наявності подібних нематеріальних активів.

Для застосування методу переваги в прибутку необхідно встановити величину додаткового чистого прибутку до оподаткування, одержуваного підприємством, що використовує даний НМА, у порівнянні з підприємствами, що випускають аналогічну продукцію без використання такого об'єкта КША (також може бути взятий за основу додатковий прибуток, отриманий після застосування якого-небудь удосконалення для підприємства). На практиці для отримання величини додаткового прибутку може бути використана різниця в ціні продукції, виробленої з використанням НМА, що оцінюється, і аналогічної за своїми якостями продукції, виробленої без його використання. Вказана різниця у ціні, помножена на обсяг випуску, ототожнюється з додатковим прибутком власника НМА.

Певною складністю даного методу є те, що на практиці нелегко встановити, наскільки продукція, що використовується як аналог, має характеристики, аналогічні тій, для виробництва якої використовується НМА, що оцінюється. Крім того, різниця в цінах, на якій базується весь розрахунок, нерідко має досить мінливий характер, що створює труднощі для обґрунтування вартості НМА.

Основною перевагою доходного підходу є те, що він враховує більшість позитивних та негативних ефектів, з якими пов'язане володіння нематеріальними активами. Але існують також недоліки, які призводять до того, що оцінювачі часто відмовляються від використання цього підходу. Одним із недоліків вважається його трудомісткість. Оцінювачам необхідно спрогнозувати зміни великої кількості факторів, що займає багато часу. Такі прогнози досить суб'єктивні та вимагають професійної оцінки. Основним же недоліком підходу є необхідність прогнозувати потік, який створює тільки актив, що оцінюється. З огляду на специфіку нематеріальних активів розробити прогноз досить складно. Тому доводиться робити припущення, які дозволяють із усього потоку виділити потік лише з нематеріальний актив. Це призводить до зниження достовірності результатів.

Порівняльний підхід(Comparative approach to valuation). Він полягає в тому, що вартість активу обчислюється виходячи з ринкової інформації про купівлю або продаж цього активу. Варто зазначити, що застосування порівняльного підходу дуже утруднено, оскільки об'єкти нематеріальних активів найчастіше є оригінальними та не мають аналогів на ринку або у компаній-конкурентів. Або нематеріальні активи продаються разом із іншими активами, а чи не окремо. Відповідно, виникає необхідність виділення з вартості угоди суми, сплаченої за НМА, що оцінюється, а зробити це буває дуже складно.

Порівняльний підхід до оцінки нематеріальних активів передбачає визначення вартості нематеріального активу, виходячи з ціни, за якою за порівняльних обставин можуть бути придбані аналогічні нематеріальні активи. Для визначення вартості активу, що оцінюється, при цьому використовуються різні мультиплікатори, рівні відношенню ціни угоди до будь-якого фактора, що кількісно характеризує нематеріальний актив, що бере участь у угоді. Цими факторами можуть бути: виручка, що генерується цим нематеріальним активом; прибуток від його використання; інші показники. Знайдений мультиплікатор множиться на той самий фактор, але вже притаманний оцінюваному активу. Тим самим є вартість НМА.

У межах порівняльного підходу застосовуються такі основні способи оцінки нематеріальних активів.

1. Метод порівняльних аналогів(method of comparative intangible assets). Це метод, сутність якого полягає у знаходженні інформації про ринкову вартість нематеріальних активів, які можуть бути аналогом для об'єкта, що оцінюється, з точки зору їх призначення і корисності. Його доцільно застосовувати за умов ефективно працюючого ринку нематеріальних активів. Розглянутий метод оцінки передбачає порівняння вартості оцінюваного активу з ціною операції, що вже відбулася, з продажу аналогічного активу.

При використанні цього методу необхідно:

• зібрати інформацію про операції, що відбулися за аналогічними об'єктами оцінки та визначити перелік показників, за якими проводиться зіставлення об'єктів оцінки;
• скоригувати фактичні ціни угод з урахуванням поправочного коефіцієнта і визначити вартість об'єкта, що оцінюється, на основі скоригованих фактичних даних за зіставленими угодами.

Поправочний коефіцієнт, що враховує кількісні та якісні відмінності між характеристиками об'єкта, що оцінюється, та порівнянного аналога, формується за допомогою оцінки впливу на вартість нематеріального активу наступних факторів:

• країна – власник даного активу;
• галузь промисловості;
• сферу застосування об'єкта інтелектуальної власності;
• повнота переданих прав;
• термін наданих прав;
• наявність правового захисту;
• ступінь впливу оцінюваного активу на виробничу діяльність підприємства та ін.

2. Слід зазначити, що у межах порівняльного методу також застосовується метод надмірної прибутковості та метод економії платежів з роялті. Ці два методи вважаються змішаними, тому багато економістів відносять його і до прибуткового та порівняльного підходів 6 .

6 Леонтьєв Б.Б., Мамаджанов Х.А. Оцінювання нематеріальних активів високотехнологічних підприємств. М: Патент, 2012. С. 305.

Гідність порівняльного підходу полягає в тому, що за умови наявності необхідної інформації про аналоги активу та угоди щодо їх купівлі-продажу, результати обчислень матимуть мінімальну похибку. Багато економістів вважають, що найкращим підходом до оцінки бізнесу є порівняльний, оскільки саме він відображає те, як ринок оцінює цей актив. Однак його застосування для оцінки нематеріальних активів утруднено тим, що часто об'єкти оцінки є унікальними та не мають аналогів. Крім цього, нематеріальні активи здебільшого продаються у складі бізнесу, окремий їхній продаж зустрічається вкрай рідко. Потоки, що генеруються нематеріальними активами, необхідно дисконтувати та наводити їх у поточну вартість за ставкою дисконтування, що дорівнює WACC.

Велике значення у процесі оцінки НМА приділяється способам нарахування амортизації нематеріальних активів. Для компанії амортизаційні відрахування за нематеріальними активами (як і у випадку з основними засобами 7) мають важливе значення (наприклад, коли компанія вважає податки або звітує про отриманий прибуток перед інвесторами або акціонерами). У зв'язку з цим необхідно розуміти місце та роль амортизаційних відрахувань за нематеріальними активами у фінансових потоках підприємства відповідно до російської та міжнародної практики фінансового обліку та звітності.

7 Докладніше про амортизацію основних засобів див. Петрікова Є.М. Роль амортизаційної політики підприємства як інструменту стимулювання інвестицій у оновлення основних фондів // Фінанси та кредит. 2007. № 34.

У російській практиці існують три методи відображення амортизаційних відрахувань за нематеріальними активами:

• лінійний спосіб - виходячи з первісної чи ринкової (у разі переоцінки) вартості НМА - рівномірно протягом строку корисного використання цього активу;
• спосіб зменшуваного залишку - виходячи з залишкової вартості (первісної або ринкової - у разі переоцінки, за мінусом нарахованої амортизації) НМА на початок місяця, помноженого на дріб, у чисельнику якого - встановлений компанією коефіцієнт (не вище 3), а в знаменнику - термін, що залишився корисного використання у місяцях;
• Метод списання вартості пропорційно до обсягу продукції (робіт) - виходячи з натурального показника обсягу продукції (робіт) за місяць та співвідношення первісної вартості НМА за весь термін корисного використання.

Вибір способу нарахування амортизації визначається з розрахунку очікуваного споживання майбутніх економічних вигод від використання активу, включаючи фінансовий результат від можливого продажу активу. У разі, якщо розрахунок очікуваного надходження майбутніх економічних вигод від використання НМА не є надійним, розмір амортизаційних відрахувань за таким активом визначається лінійним способом.

Вартість, що амортизується, об'єкта нематеріальних активів повинна списуватися систематично протягом терміну корисної служби об'єкта НМА. Відповідно до Положення з бухгалтерського обліку «Облік нематеріальних активів» (ПБУ 14/2007) терміном корисного використання НМА вважається період, протягом якого організація передбачає використовувати нематеріальний актив з метою одержання економічної вигоди. НМА, якими неможливо визначити термін корисного використання, вважаються нематеріальними активами з невизначеним терміном використання.

Визначення терміну корисного використання НМА провадиться виходячи з наступних факторів:

• термін дії прав організації на результат інтелектуальної діяльності або засіб індивідуалізації та періоду контролю за активом;
• очікуваного терміну використання активу, протягом якого компанія має намір отримувати економічні вигоди.

Однак для податкового обліку (відповідно до п. 2 ст. 258 Податкового кодексу РФ) для НМА, за якими неможливо визначити термін корисного використання, норма амортизації встановлюється в розрахунку на строк корисного використання, що дорівнює десяти рокам. Основна відмінність міжнародної системи обліку амортизації від російської полягає у скороченні термінів амортизації активів при економічному обґрунтуванні, що дозволяє підприємству швидше здійснювати більші податкові списання і таким чином збільшувати вільні грошові потоки. Відповідно до МСФЗ термін корисної служби нематеріального активу визначається з урахуванням передбачуваної корисності активу для підприємства.

У разі припинення терміну дії патенту, свідоцтва, інших охоронних документів після повного погашення первісної вартості цих об'єктів вони продовжують відображатися в бухгалтерському обліку в умовній оцінці, прийнятій організацією, а суми оцінки відображаються як фінансові результати організації.

Виділяють такі основні вимоги до амортизації нематеріальних активів:

• вартість, що амортизується, об'єкта повинна списуватися протягом строку його використання;
• використовуваний спосіб амортизації повинен відбивати процес споживання компанією економічних вигод, які у об'єкті;
• амортизаційні відрахування за кожен період повинні визнаватись у складі прибутку або збитку, крім випадків, коли вони включаються до балансової вартості іншого активу.

У зв'язку з тим, що амортизація є негрошовою статтею витрат (оскільки відповідні витрати на створення нематеріальних активів були вже вироблені підприємством раніше - на початку терміну реалізації проекту), а також скорочує базу податку на прибуток, при прогнозуванні потоку грошових коштів підприємства амортизація збільшує чистий операційний прибуток після оподаткування підприємства та опосередковано впливає збільшення вартості її капіталу.

Оцінка нематеріальних активів є новим напрямом оцінки. Тому існує чимало помилок, пов'язаних із нею.

Адже практика російських компаній з оцінки НМА поки що дуже мізерна. Відсутній досвід реалізації великих нематеріальних активів окремо від діючого підприємства, внаслідок чого можна говорити про те, що ринок багатьох видів нематеріальних активів не сформований. Оцінювачу часто нелегко перевірити, наскільки проведена оцінка відповідає дійсності. У зв'язку з даними несприятливими умовами та для мінімізації помилок при оцінці нематеріальних активів необхідно проводити ретельний та глибокий аналіз діяльності організації, аналізованого об'єкта оцінки та ринку.

Література

1. Азгальд Г.Г. Оцінка вартості інтелектуальної власності та нематеріальних активів. М.: Міжнародна академія оцінки та консалтингу, 2006. 399 с.

2. Аксьонов А.П. Нематеріальні активи: структура, оцінка, керування: підручник. М.: Фінанси та статистика, 2007. 192 с.

3. Бер Х.П. Сек'юритизація активів: сек'юритизація фінансових активів - інноваційна техніка фінансування банків. М: Волтерс Клувер, 2006. 624 с.

4. А. Джеймс Р. Хітчнер. Оцінювання вартості нематеріальних активів. М: Маросейка, 2008. 146 с.

5. Домодаран А. Інвестиційна оцінка: інструменти та методи оцінки будь-яких активів. М: Альпіна Бізнес Букс, 2004. 1339 с.

6. Казакова Н.А., Романова Н.В. Актуальні проблеми обліку та контролю операцій з нематеріальними активами для лізингових компаній за умов переходу на МСФЗ // Лізинг. Технологія бізнесу. 2014. №4. С. 15-24.

7. Козирєв А.М. Оцінка вартості нематеріальних активів та інтелектуальної власності. М: РІЦ ГШ ЗС РФ, 2003. 368 с.

8. Костін А. Актуальні питання оцінки та управління нематеріальними активами // Майнові відносини в РФ. 2004. № 9. С. 53-59.

9. Лімітовський М.А. Інвестиційні проекти та реальні опціони на ринках, що розвиваються: підручник. М: Юрайт, 2014. 496 с.

10. Оцінка нематеріальних активів високотехнологічних підприємств/під ред. Б.Б. Леонтьєва, Х.А. Мамаджанова. М: Патент, 2012. 305 с.

11. Рейлі Р, Швайс Р. Оцінка нематеріальних активів. М: Квінто-Консалтинг, 2005. 792 с.

12. Шпілєвська О.В., Медведєва О.В. Основи оцінки вартості нематеріальних активів М: Фенікс, 2011. 224 с.

13. Ahonen G. Generative and Commercially Exploitable Intangible Assets. Classification of Intangibles. Eds. J. E. Grujer, H. Stolowy. Groupe НЕС: Jouy-en-Josas. 2000.

14. Baruch Lev. Intangibles: Management, Measuring and Reporting. Washington, DC: Brookings Institution Press. 2001. P. 39.

15. Chen M.C. Intellectual Capital. Theories and Practices. 1st ed. Tsang Hai. 2004.

16. Eugene F. Brigham, Michael C. Ehrhardt. Financial Management: Theory and Practice. South-Western College Pub. 2011 року.

17. Kujansivu P., Ltfnnqvist A. Investigating the Value and Efficiency of Intellectual Capital // Journal of Intellectual Capital. 2007. Vol. 8. №2.

18. Richard A. Brealey, Stewart C. Myers, Alan J. Marcus. Fundamentals of Corporate Finance. McGraw-Hill Irwin. 2009.

19. Royalty Rates for Technology, Intellectual Property Research Associates, Yardley. Pennsylvania. 1997.

20. Robert F. Reilly, Robert P. Schweihs Valuing intangible assets - McGraw-Hill Irwin. 1998.

21. Ryan B. Finance and Accounting for Business. South Western College Publishing. 2008.

22. Smith GV, Parr R.L. Valuation of Intellectual Property and Intangible Assets. 3rd Edition. John Willey & Sons Inc. 2000. 638 pp.

23. Ian R. Campbell та John D. Taylor. Valuation of Elusive Intangibles. Canadian Chartered Accountant. May 1972 року.

Оцінка вартості нематеріальних активівможна розглядати як комплексну оцінку основних фондів компанії, що включає нематеріальні, капітальні активи та оцінку капіталізації підприємства в цілому.

Активи, як матеріальні, і нематеріальні, мають конкретну цінність і ринкову вартість. Важливо чітко розуміти всі чинники, що впливають капіталізацію компанії.

У разі переходу країни на інноваційний шлях розвитку зростає роль інституту інтелектуальної власності (ІВ), який має сприяти виробництву наукомісткої, конкурентоспроможної продукції, що забезпечує високі темпи розвитку та структурні перетворення в економіці.

Процес створення та використання інтелектуальної власності вимагає ефективного управління за допомогою розробки інтегрованої системи з виявлення, реєстрації та управління об'єктами ІС.

В даний час кожна організація, що інвестує у створення нових продуктів та об'єктів, що займається інноваційним розвитком, потребує створення системи управління інтелектуальною власністю.

Нематеріальними активами можуть бути визнані активи, термін корисного використання яких перевищує 12 місяців, вартість яких може бути досить точно виміряна. Активи повинні мати ознаки, що відрізняють цей об'єкт від інших, зокрема аналогічних. НМА не мають фізичної форми, можуть використовуватись у діяльності організації, здатні приносити організації економічні вигоди.

Існують три критерії виміру цінності нематеріальних активів, лаконічно сформульовані американським економістом Леонардом Накамурою:

• як фінансовий результат від інвестицій у НДДКР, програмне забезпечення, просування бренду компанії тощо;
• як витрати на створення та розробку результатів інтелектуальної діяльності, купівлю ліцензій тощо;
• з погляду приросту операційного прибутку з допомогою використання нематеріальних активів.

Методи оцінки вартості нематеріальних активів

Виділення нематеріальних активів у самостійний об'єкт бухгалтерського обліку передбачає обов'язкове вирішення питань щодо їх оцінки. Відповідно до МСФЗ (IAS 38 «Нематеріальні активи») до оцінки нематеріальних активів, так само як і до оцінки будь-якого активу, можна застосувати три відомі підходи:

Порівняльний (ринковий) підхід

Цей підхід ґрунтується на ідеї, що раціональний інвестор або покупець не заплатить за конкретний об'єкт нематеріальних активів більше за ту суму, в яку йому обійдеться придбання іншого об'єкта нематеріальних активів з порівнянною корисністю (порівняною якістю). Порівняльний (ринковий) підхід до оцінки нематеріальних активів передбачає визначення вартості нематеріального активу, отриманого організацією, виходячи з ціни, за якою за порівняльних обставин купуються аналогічні нематеріальні активи.

Якщо в оцінці об'єкта нематеріальних активів можна знайти достатньо аналогів, отримана з допомогою даного підходу величина його вартості буде найточнішою проти величинами, певними іншими підходами, тобто. матиме мінімальну похибку. У цьому полягає головна перевага порівняльного (ринкового) підходу.

Однак застосування порівняльного (ринкового) підходу для оцінки нематеріальних активів утруднено через те, що такі об'єкти є практично неповторними. Існують об'єкти, наприклад патенти, товарні знаки чи права на твори мистецтва, яких просто неможливо підібрати аналоги. До того ж нематеріальні активи найчастіше продаються у складі бізнесу, окремий їхній продаж відбувається досить рідко.

Витратний підхід

При застосуванні витратного підходу вартість об'єкта нематеріальних активів визначається з суми витрат за його створення чи придбання. Головною перевагою витратного підходу є нескладність отримання вихідних даних для розрахунку вартості нематеріальних активів, крім того всі витрати можуть бути підтверджені документально.

Слід зазначити, що на даний час відповідно до російських положень з бухгалтерського обліку (ПБО) нематеріальні активи приймаються до бухгалтерського обліку за фактичною (первинною) вартістю, розрахованою на основі витратного підходу. Відповідно до Міжнародних стандартів фінансової звітності (МСФЗ) цей вид оцінки називається собівартістю.

Порядок розрахунку фактичної (первісної) вартості нематеріальних активів залежить від шляху їхнього надходження до організації. Як відомо, нематеріальні активи можуть вступати до організації різними шляхами. Серед них можна виділити такі:

• придбання за плату;
• створення усередині організації;
• обмін на інше майно;
• безоплатне отримання;
• внесення як вклад у статутний капітал;
• приватизація державного та муніципального майна.

Одним із недоліків витратного підходу є невідповідність витрат теперішнього часу їх вартості у майбутньому. Існуючі методи оцінки нематеріальних активів у рамках витратного підходу не повною мірою враховують інфляційну зміну купівельної спроможності грошей, а також можливість грошей приносити дохід за умови їхнього розумного інвестування в альтернативні проекти.

Прибутковий підхід

На відміну від витратного підходу, прибутковий підхід дає змогу оцінити можливі економічні вигоди, які можуть принести нематеріальні активи. У зарубіжній практиці такі вигоди називають справедливою вартістю.

Справедлива вартість - це ціна, яка була б отримана під час продажу активу або сплачена при передачі зобов'язання при проведенні операції на добровільній основі між учасниками ринку на дату оцінки (МСФЗ 13 «Оцінка справедливої ​​вартості»).

В економічній літературі питання використання у вітчизняній бухгалтерській практиці справедливої ​​вартості як виду оцінки об'єктів обліку нині є предметом дискусії. Аргументами на користь обліку за справедливою вартістю є те, що справедлива вартість надає більш об'єктивну основу для оцінки майбутніх грошових потоків у порівнянні з методом фактичних витрат, забезпечує основу для сумісності інформації про активи, найкраще поєднується з принципами активного менеджменту та сприяє більш об'єктивній оцінці результатів роботи менеджменту.

Як один із основних недоліків обліку за справедливою вартістю відзначаються значні складності визначення справедливої ​​вартості в умовах відсутності активного ринку. Вони тягнуть у себе й інший негативний момент, що з використанням справедливої ​​вартості, - високу трудомісткість і великі додаткові витрати, викликані необхідністю залучення професійних оцінювачів.

Істотним недоліком оцінки активів за справедливою вартістю економісти вважають неможливість документального підтвердження цієї оцінки у багатьох випадках та ймовірність маніпуляцій з оцінками, що не дозволить бухгалтерському обліку виконувати одну зі своїх основних функцій – контрольну. Як відомо, контрольна функція бухгалтерського обліку виконується тільки при відображенні доконаних фактів господарської діяльності організації. Крім того, бухгалтерська інформація має юридичну силу, якщо вона підтверджена відповідними документами.

Звісно ж, що справедливу вартість можна застосовувати у вітчизняній практиці, але не в поточному обліку, а при розкритті інформації у поясненнях до основних форм бухгалтерської звітності. Інформація, що виноситься в пояснення, необов'язково повинна формуватися на рахунках бухгалтерського обліку, її можна визначати розрахунковим шляхом. Отже, оцінювати об'єкти нематеріальних активів за справедливою вартістю, визначеною на основі прибуткового підходу, можна з метою розкриття інформації про них у бухгалтерській звітності.

Проблемним питанням, що виникає при оцінці активів організації за справедливою вартістю, є вибір показника, який найбільш достовірно відображає цю вартість.

Існує безліч підходів до визначення справедливої ​​вартості, а отже, і показників, що її відображають. Наприклад, виразником справедливої ​​вартості може бути за певних умов ринкова вартість, відновна вартість з урахуванням зносу, дисконтована вартість та інші види вартості. У зарубіжній практиці найчастіше найкращим показником справедливої ​​вартості активу визнають його ринкову вартість. Проте дані поняття не зрівнюються.

Ринкова вартість повною мірою відповідає поняттю справедливої ​​вартості лише за умов активного ринку, тобто. ринку, у якому ціни визначаються попитом і пропозицією, угоди виробляються досить часто, без примусу, а що у них боку залежать друг від друга. Через специфіку нематеріальних активів активний ринок їм практично відсутній.

Як уже зазначалося, одним із показників справедливої ​​вартості може бути дисконтована вартість. Використання методу дисконтування визначення справедливої ​​вартості активів організації має ряд переваг.

По-перше, метод дисконтування дозволяє подолати справедливість лише на момент угоди. По-друге, за його використання враховується корисність активу з погляду майбутніх економічних вигод, що з володінням даним активом. По-третє, дисконтована вартість менш схильна до коливань ринкової кон'юнктури, оскільки базується на факторах, що найбільш повно враховують можливі характеристики активів: грошових потоках, що генеруються активами, в часі і всіляких ризиках.

Вартість нематеріальних активів

Сьогодні відсутні дані щодо вартості об'єктів інтелектуальної власності, а фондовий ринок недостатньо розвинений. Тому з перерахованих вище методів необхідно виділити витратний. Він дозволяє вивчити вартість кожної складової частини нематеріального активу, а потім шляхом підсумовування визначити його підсумкову ціну.

Процедура оцінки об'єктів інтелектуальної власності включає кілька етапів. Спочатку проводиться аналіз структури нематеріальних активів, визначаються її складові. Потім окремо проводиться оцінка елементів і вибирається найбільш підходящий метод аналізу складових частин, проводяться розрахунки.

На етапі досліджується ступінь зносу складових частин об'єкта ИС. Знос у разі означає втрату корисності і, відповідно, вартості. Так, оцінка патенту враховує моральне зношування, пов'язане з появою нових, удосконалених аналогів запатентованого винаходу.

Наприкінці розраховується залишкова вартість всіх частин об'єкта інтелектуальної власності та провадиться її сумарна оцінка. Залишкову вартість нематеріального активу можна розрахувати шляхом віднімання накопиченого зносу з його первісної вартості.

Здійснивши оцінку ринкової вартості нематеріальних активівта інших результатів інтелектуальної діяльності, можна вирішити такі завдання:

1. збільшення капіталізації підприємства;
2. виділення додаткових активів, які мають самостійний комерційний інтерес;
3. оцінку розміру матеріальних збитків при незаконному використанні нематеріальних активів третіми особами.

Інтелект та енергія

Оцінка НМА має колосальне значення для компаній, що ведуть господарську діяльність у будь-якій високотехнологічній галузі, наприклад, в енергетичній. В умовах жорсткої конкуренції у цій галузі тільки унікальний характер інтелектуальної власності підприємства може забезпечити досить міцні та високі бар'єри у довгостроковій перспективі. Це дозволить отримувати стабільні доходи на ринку від монопольного використання нових технологій або продажу патентів та ліцензій.

Основними проблемами вітчизняних компаній, що працюють на ринку енергетики, є відсутність нормативно-правової бази, що підтверджує розробку, створення та використання інтелектуальної власності. Управління інтелектуальною власністю вітчизняних енергетичних підприємств, як правило, здійснюється фахівцями, які не володіють механізмами правового регулюваннядля захисту від недобросовісної конкуренції.

створіння ефективної системиуправління інтелектуальною власністю підприємства здатне скоротити інноваційні ризики та полегшити процес виведення інноваційних технологій на енергетичний ринок.

Безперечно, якщо організація добре відома і вже завоювала репутацію завдяки тривалому існуванню на ринку, вартість об'єктів інтелектуальної власності може становити значну частку її загальної вартості.

Проте доводиться визнати, що вартість об'єктів інтелектуальної власності часто недооцінюється на практиці російського бізнесу. Тим часом, вміле використання відомостей про реальну вартість нематеріальних активів може значно зміцнити становище на ринку для компанії будь-якого масштабу.

Особливості оцінки вартості нематеріальних активів

Складність оцінки НМА в першу чергу обумовлена ​​трудомісткістю кількісного визначення результатів комерційного використання даних активів, що знаходяться на тій чи іншій стадії розробки, промислового освоєння або використання через вплив цілого ряду різноспрямованих факторів.

Тут ми розглядаємо методи оцінки об'єктів інтелектуальної власності та обговорюємо повні права власності на них. Але на практиці набагато частіше доводиться визначати вартість окремих частин майнових прав на використання об'єктів інтелектуальної власності, постає конкретне завдання оцінки вартості кількох ліцензійних договорів.

Досвід західних країн показує, що з оцінки вартості таких договорів може застосовуватися метод стандартних ставок ліцензійних відрахувань, як-от ставка використання об'єкта ІС. Розмір ставки обчислюється залежно від рентабельності використання даного об'єкта, і навіть від періоду використання об'єкта інтелектуальної власності, обсягів виробництва, витрат за його створення, і навіть інших чинників. Здебільшого ліцензійні ставки визначаються відсотковим ставленням від ціни одиниці виробленої продукції, що випускається з допомогою використання об'єкта ІС, від чистого доходу чи то з суми продажу запатентованої продукції.

Економічний ефект

Під час проведення оцінки об'єктів інтелектуальної власності найскладнішим завданням є визначення економічного ефекту від використання нематеріального активу. Важливе завдання - визначити частку чистого доходу, одержуваного безпосередньо від використання оцінюваного активу, навіщо зазвичай застосовується факторний аналіз. Наприклад, використання винаходу дозволяє отримати чистий прибуток завдяки зниженню собівартості продукції, підвищити вартість продукції шляхом поліпшення її якості, збільшити обсяг продажів, знизити податок на прибуток.

Серйозною складністю у визначенні вартості нематеріальних активів і те, що з їхнього застосування потрібні інвестиції. Частиною чистого доходу від інвестиційного проекту є дохід від використання об'єкта ІС. У цьому необхідно спочатку розробити інвестиційний проект, скласти бізнес-план, у якому розрахувати очікуваний чистий щорічний дохід. Потім - виділити ту частину доходу, яку можна віднести до використовуваного нематеріального активу.

При цьому пайовий коефіцієнт розраховується з урахуванням фактора отримання економії, а застосування деяких винаходів дозволяє знизити податок на прибуток.

При оцінки нематеріальних активівза ризик визначається підвищена премія, оскільки вкладення дані активи відрізняються великою ризикованістю. Використання НМА у господарському обороті фірми дозволяє оптимізувати податок на прибуток. Але попередньо необхідно провести грамотну оцінку вартості нематеріальних активів, вони мають бути поставлені на баланс фірми як об'єкти ІС.

Оцінка нематеріальних активів компанії є визначення вартості п'яти основних видів об'єктів інтелектуальної власності: об'єктів авторського права, комерційної таємниці, промислової власності, гудвілу, інших (нетрадиційних) видів об'єктів інтелектуальної власності.

При проведенні оцінки вартості об'єктів ІС необхідно брати до уваги об'єкти, що враховуються та не враховуються в балансі підприємства. Наприклад, ділова репутація (гудвілл) не враховується у балансі компанії. Але це нематеріальний актив може бути обов'язково врахований в оцінці вартості бізнесу, оскільки часом може вплинути на капіталізацію компанії.

Майбутні вигоди

Традиційна система бухгалтерського обліку нематеріальних активів та інтелектуальної власності у компанії відбувається тим самим чином, що й облік матеріальних активів. Це призводить до того, що грошові потоки та потоки прибутку, побудовані за даними бухобліку, спотворюють дійсну цінність нематеріальних активів та капіталізації компанії. Вартість НМА відіграє важливу роль щодо загальної вартості підприємства.

Для створення організації повноцінної системи управління ІС необхідно приведення нормативно-правової бази підприємства у відповідність із законодавством РФ у частині обліку нематеріальних активів.

Об'єкти інтелектуальної власності можуть приносити компанії значну економічну вигоду в майбутньому, наприклад, при наданні послуг, на виробництві, для управлінських потреб або підприємницької діяльності.

Таким чином, організація має право на отримання тих економічних вигод, які в майбутньому принесуть їй нематеріальні активи, у разі, якщо вона має належно оформлені документи, що підтверджують існування самого активу та права на нього, а також має контроль над об'єктами ІС.

Ефективне управління нематеральними активами та його залучення у оборот одна із умов підвищення конкурентоспроможності підприємства. Тому важливо розглядати інтелектуальну власність не лише з погляду її захисту, а й з погляду оцінки її практичної ринкової вартості.

Ними є активи, які можуть використовуватись протягом терміну, що перевищує 12 місяців.

Нематеріальні активи

У цьому рядку відображається наявність нематеріальних активів.
Правила бухгалтерського обліку нематеріальних активів встановлює ПБУ 14/2007 "Облік нематеріальних активів".
Нематеріальними активами є об'єкти інтелектуальної власності (виключні права на результати інтелектуальної діяльності), а саме:
- Виключне право патентовласника на винахід, промисловий зразок, корисну модель;
- Виключне авторське право на програми для ЕОМ та бази даних;
- Майнове право автора або іншого правовласника на топології інтегральних мікросхем;
- Виключне право власника на товарний знак і знак обслуговування, найменування місця походження товарів;
- Виключне право патентовласника на селекційні досягнення.
Нематеріальними активами є ділова репутація організації.
Не є нематеріальними активами інтелектуальні та ділові якості персоналу організації, їхня кваліфікація та здатність до праці, оскільки вони невіддільні від носіїв і не можуть бути використані без них.
Крім того, відповідно до інструкції щодо застосування плану рахунків бухгалтерського обліку фінансово-господарської діяльності організацій та ПБУ 17/02 «Облік витрат на науково-дослідні, дослідно-конструкторські та технологічні роботи» у складі нематеріальних активів можна врахувати витрати організації на науково-дослідні , дослідно-конструкторські та технологічні роботи. Для відображення результатів НДДКР з 2011 року існує спеціальний рядок у балансі «Результати досліджень та розробок».
Не відносяться до нематеріальних активів такі види робіт та об'єктів:
- не дали позитивного результатунауково-дослідні, дослідно-конструкторські та технологічні роботи;
— не закінчені та не оформлені в установленому законодавством порядку науково-дослідні, дослідно-конструкторські та технологічні роботи;
- Матеріальні об'єкти (матеріальні носії), в яких виражені твори науки, літератури, мистецтва, програми для ЕОМ та бази даних.
У балансі нематеріальні активи відображаються за залишковою вартістю. А в поясненнях до бухгалтерського балансу та звіту про прибутки та збитки необхідно навести дані про первісну (відновлювальну) вартість цих активів та нараховану амортизацію.
Тобто суми, враховані на рахунку 04 «Нематеріальні активи», слід скоригувати на суми нарахованої за ними амортизації.
Пункт 15 ПБО 14/2007 визначає, що амортизація нематеріальних активів нараховується одним із таких способів:
- Лінійним;
- Зменшуваного залишку;
- Списання вартості пропорційно обсягу продукції (робіт).
Отже, показник за рядком «Нематеріальні активи» вказує на величину залишкової вартості активів, що перебувають у власності підприємства та враховуються у складі нематеріальних активів.

«Результати досліджень та розробок»

НДДКР, за якими отримані результати, що не підлягають правовій охороні або підлягають їй, але не оформлені в установленому законодавством порядку, не визнаються НМА та враховуються на підставі ПБУ 17/02 «Облік витрат на науково-дослідні, дослідно-конструкторські та технологічні роботи». Згідно з інструкцією щодо застосування плану рахунків відповідні витрати відображаються на рахунку 04 відокремлено. У силу п. 16 ПБУ 17/02 у разі суттєвості інформація про витрати на НДДКР відображається у бухгалтерському балансі у самостійній групі статей активу (розділ «Необоротні активи»).
Водночас у податковому обліку з 1 січня 2012 р. змінено порядок обліку НДДКР. Справа в тому, що набула чинності нова редакція статті 262 НК РФ (із змінами, внесеними Федеральним законом від 7 липня 2011 N 132-ФЗ), що істотно змінює порядок податкового обліку витрат на НДДКР.
З 1 січня 2012 р. у ст. 262 НК РФ чітко визначено перелік витрат, які можна віднести до витрат на НДДКР. У разі, якщо організація реалізує такий нематеріальний актив зі збитком, отриманий збиток з метою оподаткування не враховується.
Глава 25 НК РФ доповнюється новою статтею 332.1 «Особливості ведення податкового обліку витрат на наукові дослідження та (або) дослідно-конструкторські розробки».
В аналітичному обліку платник податків формує суму витрат на НДДКР з урахуванням угруповання за видами робіт (договорів) всіх здійснених витрат, включаючи:
— вартість витратних матеріалів та енергії;
— амортизацію об'єктів основних засобів та нематеріальних активів, що використовуються при виконанні НДДКР;
- Витрати на оплату праці працівників, що виконують НДДКР;
інші витрати, безпосередньо пов'язані з виконанням НДДКР власними силами, а також з урахуванням витрат на оплату робіт за договорами на виконання науково-дослідних робіт, договорами на виконання дослідно-конструкторських та технологічних робіт.
Ці особливості податкового законодавства повинні враховуватися в обліковій політиці з метою приведення у відповідність даних податкового та бухгалтерського обліку.
Саме для даних відомостей передбачено цей рядок «Результати досліджень та розробок».
Зверніть увагу, що Наказом Мінфіну РФ від 5 жовтня 2011 р. N 124н внесено зміни до форми балансу.
Після рядка «Результати досліджень та розробок» внесено додаткові рядки — «Нематеріальні пошукові активи» та «Матеріальні пошукові активи».
Нематеріальні пошукові активи визначаються відповідно до Наказу Мінфіну РФ від 6 жовтня 2011 р. N 125н "Про затвердження положення з бухгалтерського обліку "Облік витрат на освоєння природних ресурсів" (ПБУ 24/2011)".
Пошукові витрати, що належать переважно до придбання (створення) об'єкта, має матеріально-речову форму, визнаються матеріальними пошуковими активами. Інші пошукові активи визнаються нематеріальними пошуковими активами.
До матеріальних пошукових активів, як правило, відносяться використовувані в процесі пошуку, оцінки родовищ корисних копалин та розвідки корисних копалин:
а) споруди (система трубопроводів тощо);
б) обладнання (спеціалізовані бурові установки, насосні агрегати, резервуари тощо);
в) транспортні засоби.
До нематеріальних пошукових активів, як правило, належать:
а) право на виконання робіт з пошуку, оцінки родовищ корисних копалин та (або) розвідки корисних копалин, підтверджене наявністю відповідної ліцензії;
б) інформація, отримана внаслідок топографічних, геологічних та геофізичних досліджень;
в) результати розвідувального буріння;
г) результати відбору зразків;
д) інша геологічна інформація про надра;
е) оцінка комерційної доцільності видобутку.
Матеріальні та нематеріальні пошукові активи враховуються на окремих субрахунках до рахунку обліку вкладень у необоротні активи.
Одиниця бухгалтерського обліку матеріальних та нематеріальних пошукових активів визначається організацією стосовно правил бухгалтерського обліку основних засобів та нематеріальних активів відповідно.

• · Ліберман К.А., Квітковська П.Ю., Толмачов І.А., Беспалов М.В., Берг О.М., Межуєва Т.М. Бухгалтерський баланс: техніка складання (під ред. Д.М. Кислової, Е.В. Шестакової) (2-ге вид.). - ВД «ГросМедіа»: РОСБУХ, 2012 р.

Оцінка м а т е р і а ль н их а к т і в о в. У бухгалтерському обліку нематеріальні активи відображаються за первісною вартістю, а балансі – за залишковою вартістю.

Початкова вартість об'єктів нематеріальних об'єктів визначається по-різному;

· об'єкти, внесені засновниками в рахунок їх вкладів у статутний капітал – за домовленістю сторін (за договірною ціною);

· об'єкти, придбані за плату в юридичних та фізичних осіб- за фактично виробленими витратами придбання і приведення в стан, придатне від використання, крім податку додану вартість та інших возмещаемых затрат;

· об'єкти, отримані за договором дарування та в інших випадках безоплатного дарування – за ринковою вартістю на дату оприбуткування;

· об'єкти, отримані в обмін на якесь майно - за вартістю майна, що обмінюється, яка була визначена організацією, виходячи з вартості аналогічного майна;

· об'єкти, отримані в обмін на акції або інші цінні папери, випущені в порядку емісії цією організацією, оцінюються двома способами -

на основі ринкових цін на ці об'єкти;

на основі ринкової вартості цінних паперів, виданих за нематеріальні активи;

· об'єкти, вироблені у самій організації – за вартістю їх виготовлення.

Дивіться також:

Стаття 6. Організація бухгалтерського обліку у організаціях. Стаття 7. Головний бухгалтер. Розділ II. Основні вимоги до бухгалтерського обліку.

Стаття 6. Організація бухгалтерського обліку у організаціях. Стаття 7. Головний бухгалтер. Розділ II. Основні вимоги до бухгалтерського обліку.